今年，注定上千万人将遭受债务危机！

如何看待百家号小程序热议话题「今年，注定上千万人将遭受债务危机！」
其实，我们在读着「防范系统性风险」这几个字的时候，却忽略了另外一个更重要词，「出清」。今年，发生了很多事情，看似理所当然，却有一种说不出来的奇怪感觉。有人被债务压死了，有人被骗局坑死了。但是，除了悲痛，更多的是一种步步紧逼的感觉。号称累计交易金额约为3300亿元，有9000亿元存款的“云联惠”网络传销骗局，被广州公安摧毁了。3000亿元是什么概念，此前轰动一时的“e租宝”大案是581亿元，“云联惠”相当于5个“e租宝”。云联惠的暴雷，和以往的骗局有一点挺不一样。不是因为资金链断裂，也不是老板因为扛不住而投降自首，这是一次警方主动出击的行动。早在2016年，云联惠就被不少人频繁举报至国家工商总局、广东省工商局，指其涉嫌“传销”。宁夏和湖南也相继发布防范云联惠“非法集资风险”的紧急通知，并将异常情况通报至公安部和银监会。这些至少说明了一点，2年前监管就知道云联惠有问题，也警示过风险。还有4月底刚刚爆雷的易乾宁，185亿元骗局，近10万人受害，难道监管此前并不知道吗？同样早在2年前，桐乡警方就警示过，“易乾宝”以理财产品为名，涉嫌非法吸收公众存款。去年底涉案500亿元的钱宝网，未能兑付的金额就高达300亿元，注册的人数超过了2亿，伤害无数。根据成都商报红星新闻消息，网传南京师范大学教务处原副处长、泰州学院党委书记郭宁生自杀身亡，原因是其子投资某平台而欠下巨额债务。自杀时间点，是钱宝网出事的时候。据联席会议办公室统计，2018年1月至3月，新发非法集资案件1037起，涉案金额269亿元。这样算下来，平均一天有3亿元的钱被骗，平均一天警方就干掉了10起骗局。那么问题来了：为什么如今暴雷的骗局越来越多？为什么警方主动出击的速度越来越快呢？不仅仅是骗局，还有实实在在的债务，也在集中爆雷。1月25日，35岁的创业明星茅侃侃，在家里开煤气自杀，死前背负了2000万元的债务，连房租都交不起。1月30日，55岁的上市老总周建灿，在一家五星级大酒店坠楼自杀，一个人背着98.99亿元的债务，被高利贷逼死了。5月2日，“中国500强”企业盾安集团，被曝450亿元债务危机，请求当地政府帮忙解决问题。根据万得资讯统计，今年以来一共有19只信用债违约，违约公司包括中城建、神雾环保、富贵鸟、春和集团、中安消等10家公司，其中有2家还是上市公司。比起往年，债券违约的密集程度让人感到害怕。刨去已经违约的，还有不少债券都有潜在违约的可能。5月9日晚间，联合评级将上海华信的信用等级下调，同时将“15华信债”、“16申信01”、“17华信Y1”及“17华信Y2”信用等级下调。信用等级是根据风险制定的，一旦下调，意味着守信兑付的可能变小。更让人感到不安的，是地方政府信仰被打破。今年年初，云南国有资本被曝15亿元兑付危机，未能准时还款。今年4月底，中电投刚宣布旗下两款资管产品延期兑付，不到半个月时间，第三款产品又被曝违约，违约总金额为8亿元。2018年被称为违约潮元年，究竟意味着什么呢？然而，这些雷只是太响被人听到了，还有多少没人知道的雷也正在默默发生呢？你不知道，我不知道，但是监管知道，一切迹象表明，监管已经比市场提前嗅到危险的味道。把时间往回拨，就会发现有一个词越来越频繁出现在我们的视线中：「防范风险发生」。为什么今年这么多雷集中响？因为缺钱，资金链断了。为什么过去大家都相安无事，因为钱多，不断借新还旧。能印钱解决的问题，都不是问题，问题是现在不能瞎印钱了。外面，还有一个特别喜欢退群，又掐着所有人命脉的美国总统，正在虎视眈眈，时刻准备薅大家的羊毛。今年5月，阿根廷的货币贬值严重，资本不断逃跑，无奈之下被迫八天之内加息三次，利率从27.25%跳涨至40%。钱白花花地被人薅走，走投无路，只能向国际货币基金组织求救。这也是我们需要面对的，因为过去大放水，货币超发严中，国内债务无论是企业，还是政府，甚至是个人都高到了极致。数据显示，我国居民部门的杠杆率已经达到54%，远高于阿根廷不到10%的居民杠杆率。而此时的阿根廷，已经深陷美刀困境难以逃脱。左边，是如果不跟着加息收紧，就会掉进中美利差收窄和货币贬值的资本外逃深渊；右边，是如果跟着加息收紧，就会掉进成本高企和资金链断裂的债务违约深渊。往左走，死路一条，货币危机爆发；往右走，经济硬着陆，头破血流。但是，如果想要往中间走，想要经济软着陆，就必须有所放弃。现在的情形就好比：大家都被逼到悬崖边，有人拿着锤子猛击悬崖，一条裂缝出现了，两条裂缝出现了，更多的裂缝出现了。悬崖的承载能力越来越差，随时轰的一声，大家一起掉进万丈深渊。大家都不知道拿锤子的人什么时候停手，要么抱着一起等死，祈祷拿锤子的人高抬贵手，要么减轻悬崖的压力，让大部分人可以活下来。看起来很残酷但也很现实，问题是放弃什么人呢？我想，这里面会有坏人，也有不知死活跳来跳去的人，还会有什么都不懂就站在悬崖边被挤下去的人。有时候我会在想，最近监管的动作已经越来越快了，留给这些人，还会有多少时间。在资管新规落地不到一个月的时间，场外期权被叫停了，紧接着不到几天的时间，互联网黄金也叫停了。5月4日，招商银行、兴业银行、浦发银行被罚没金额共计1.8亿元左右，几乎都是因为理财和贷款违规被罚。根据银保监会披露的信息，2018年一季度，共处罚银行业、保险业机构646家次，罚没合计11.58亿元，责令停止接受新业务12家次。时间不等人，监管也在马不停蹄地追着时间跑。其实，我们在读着「防范系统性风险」这几个字的时候，却忽略了另外一个更重要词，「出清」。出清，原意是指在市场存在短缺或者过剩，通过清理多余供应或需求，从而达到供需再平衡的意思。说人话就是，把多余的东西主动扔掉放弃。想一想，这个频繁出现在供给侧改革的词，其实正是监管一直在做的事，无论是什么地方，都是在「出清」。人也一样，什么样的人什么样的结果，其实早已有一把标尺。根据平安证券的数据，2017年居民部门债务占居民部门可支配收入的增长已经接近90%到100%。换而言之，很多人的收入都刚好用来还债，当利率不断走高时，收入将覆盖不了新增的利息。到了那个时候，所谓的资金链就会开始断节，这些人需要动用到自己的资产和存款来还债。直到资金链完全崩坏，已是无路可走。那些负债率90%到100%的人，处于悬崖的边缘，也就是最容易被放弃的人。如果不想成为被放弃的人，请谨记3点。1、先要立于不败之地，才有活下去的可能，尽可能让自己的杠杆降到你的承受能力之内，保持现金流的充沛。特别是房贷杠杆，现在楼市被限，卖房变现不易，不要以为手上有房就没有什么可怕的，房子如果卖不出去，也只不过是纸面上的财富。也不要只看到眼前的刚刚好，快到6月了，如果美国今年真的想要加息4次，马上就会再加息一次了。2、债务不仅仅是对你个人而言，在投资理财方面也是一样的。对于债券投资，需要注意2个小点。避开那些业务不怎么样，盈利又很差的高杠杆高负债企业；避开那些现金流比较紧张，债务又集中到期的企业。对于债券型基金投资，也是同样的道理，要看清楚它们持仓的债券都有哪一些。如果不熟悉债券，收益再高，也请不要轻易尝试。3、监管的动作会越来越频繁，原来可以碰的投机随时都会被限死或者叫停，请记住十九大说过的一个句话，金融要回归本源。不要被花里胡哨和高利息的东西所蒙蔽，现在监管也很怕出事，所以很多时候往往都会先按死再说。如果不想要额外生枝，请以常见的理财方式为主，那些听都没听多的理财模式，请不要轻易尝试。最后送给大家一句话：残暴的欢愉终将以残暴终结，盲目无知往往最容易成为炮灰。
该话题由百家号作者菜鸟理财「简介:菜鸟理财，你身边的投资理财专家。」整理发布。
更多有关今年，注定上千万人将遭受债务危机！的讨论请扫码关注百家号小程序签约作者「菜鸟理财」了解更多